Θέματα SOS (πρέπει να διαβαστούν)

Kαι τα... περίπτερα στο Χρηματιστήριο!

Date: 14:16 - 03 Φεβ 2014
Published in: Οικονομία
Social sharing

Tagged under: χρηματιστήριο - μετοχές - επενδυτές - συναλλαγές

Kαι τα... περίπτερα στο Χρηματιστήριο!

Nέα αγορά δημιουργείται στο Χ.Α., η ΕΝΑ/ΣΤΕΠ, για την οποία δεν απαιτείται ενημερωτικό δελτίο και τα προς άντληση κεφάλαια δεν θα είναι μεγαλύτερα από 5 εκατ. ευρώ.

Στη σημερινή συγκυρία κεντρικός στόχος για την ανάπτυξη της ελληνικής οικονομίας είναι η αύξηση του ΑΕΠ και των επενδύσεων. Έτσι, στο πλαίσιο της ενίσχυσης της εξωστρέφειας έχουν δημιουργηθεί αρκετοί μηχανισμοί αξιολόγησης των επιχειρηματικών προσπαθειών από σειρά φορέων. Όμως συνεχίζει να υπάρχει ανάγκη για εναλλακτικό μηχανισμό άντλησης κεφαλαίων που να αξιοποιεί με ιδιωτικά κριτήρια αγοράς τις διακριθείσες επιχειρηματικές προσπάθειες. Η αναβάθμιση της Εναλλακτικής Αγοράς του Χρηματιστηρίου Αθηνών αποβλέπει στη δημιουργία καναλιού ρευστότητας και νέας μεθόδου άντλησης κεφαλαίων για τη χρηματοδότηση νεοσύστατων (startups) αλλά και αναπτυσσόμενων εταιρειών (growth stage), για την υλοποίηση / εμπορική εκμετάλλευση / διάθεση καινοτόμων ή/και τεχνολογικά προηγμένων επιχειρηματικών ιδεών.



Στο Χρηματιστήριο υπάρχει ήδη απολύτως ολοκληρωμένο θεσμικό πλαίσιο για την εισαγωγή ομολόγων τόσο στην οργανωμένη αγορά του ΧΑ όσο και στην ΕΝ.Α. Σημειώνεται ότι πλέον, από τις αρχές του 2014, ισχύει η νέα ανταγωνιστική τιμολογιακή πολιτική για εισαγωγή ομολόγων στην Οργανωμένη Αγορά και την ΕΝ.Α. παράλληλα με σειρά σημαντικών μειώσεων στις χρεώσεις για εισαγωγή και άντληση κεφαλαίων στο Χρηματιστήριο. Ειδικά στην Εναλλακτική Αγορά, η διαδικασία ένταξης είναι σαφώς απλουστευμένη καθώς απαιτείται μόνο η έκδοση πληροφοριακού δελτίου ενώ το Χρηματιστήριο έχει την αποκλειστική αρμοδιότητα για τον καθορισμό των κανόνων λειτουργίας της αγοράς καθώς και την εποπτεία αυτής.



Πέραν της έκδοσης εταιρικών ομολόγων, στόχος είναι και η ενίσχυση της αγοράς μετοχών που εντάσσονται στην ΕΝ.Α. Έτσι, ΜμΕ και νεοσύστατες εταιρείες που στερούνται επαρκούς χρηματοδότησης κατά την παρούσα χρονική περίοδο μπορούν να εκμεταλλευθούν την ΕΝ.Α. και συγκεκριμένα τη χρήση της ηλεκτρονικής εφαρμογής άντλησης κεφαλαίων ΗΒΙΠ (Ηλεκτρονικό Βιβλίο Προσφορών) μέσω του δικτύου των Μελών του ΧΑ,

Με βάση τα ανωτέρω, το νέο επιχειρησιακό μοντέλο για την ενδυνάμωση της Εναλλακτικής Αγοράς συνοψίζεται σε:

Προώθηση του ολοκληρωμένου υφιστάμενου πλαισίου ένταξης και διαπραγμάτευσης διαφόρων τύπων εταιρικών ομολόγων.
Δημιουργία δύο διακριτών κατηγοριών διαπραγμάτευσης εντός της ΕΝ.Α., της ΕΝ.Α. Plus και της ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ

Η ΕΝ.Α. Plus, περιλαμβάνει όλες τις εταιρίες που έχουν ενταχθεί έως σήμερα στο ΠΜΔ ΕΝ.Α., και θα απευθύνεται κυρίως σε εταιρίες με ιστορικό λειτουργίας που πληρούν τα υφιστάμενα κριτήρια ένταξης.
Η ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ, χρησιμοποιεί ως αποκλειστικό μέσο άντλησης κεφαλαίων την ηλεκτρονική εφαρμογή ΗΒΙΠ και απευθύνεται κυρίως σε νεοσύστατες εταιρίες αλλά και σε εταιρίες με ιστορικό λειτουργίας.


Εταιρικά Ομόλογα στην ΕΝ.Α.

Από το 2006 έως σήμερα, έχουν εκδοθεί 10 μετατρέψιμα ομολογιακά δάνεια εισηγμένων συνολικής αξίας 3 δισ ευρώ. Σήμερα, στην οργανωμένη αγορά του ΧΑ είναι εισηγμένα και διαπραγματεύονται 4 εταιρικά μετατρέψιμα ομολογιακά δάνεια, 1 ομόλογα διεθνούς οργανισμού και 23 ομόλογα Ελληνικού Δημοσίου. Όσον αφορά στις εταιρικές ομολογιακές εκδόσεις το πλαίσιο που ήδη ισχύει στην ΕΝ.Α είναι ιδιαίτερα ελκυστικό, καθώς οι προϋποθέσεις που πρέπει να πληρούνται είναι οι εξής:

Πληροφοριακό Σημείωμα που υποβάλλεται στο Χρηματιστήριο και
Μη ύπαρξη ελάχιστου ύψους έκδοσης.

Ειδικά για τις μετατρέψιμες ανταλλάξιμες και ομολογίες με παραστατικά δικαιωμάτων προς κτήση άλλων κινητών αξιών, εισάγονται μόνο αν οι κινητές αξίες στις οποίες αναφέρονται, έχουν εισαχθεί προηγουμένων σε οργανωμένη αγορά ή εισάγονται ταυτόχρονα.

Υποστηρίζεται η δυνατότητα εισαγωγής ομολογιακών δανείων ελληνικού ή αλλοδαπού δικαίου, όλων των κατηγοριών (κοινά ομολογιακά δάνεια, ομολογιακά δάνεια με μετατρέψιμες ομολογίες, ομολογιακά δάνεια με ανταλλάξιμες ομολογίες, δάνεια με δικαίωμα συμμετοχής στα κέρδη, κοινοπρακτικά ή μη δάνεια). Υπηρεσίες όπως η υποστήριξη των εταιρικών πράξεων (πχ πληρωμή κουπονιών, αποπληρωμές, μετατροπές κλπ) καθώς και τήρηση του μητρώου ομολογιούχων δίδονται προς τις εταιρείες με ιδιαίτερα χαμηλό κόστος.


Βασικά Χαρακτηριστικά ENA ΣΤΕΠ – Διαφοροποίηση από ΕΝ.Α. Plus

Η νέα κατηγορία διαπραγμάτευσης ονομάζεται ENA ΣΤΕΠ (Στήριξης Επιχειρηματικότητας) / ΕΝ.Α. STEP (Support The Entrepreneur).

Η άντληση κεφαλαίων για την ένταξη προς διαπραγμάτευση στην ENA ΣΤΕΠ θα πραγματοποιείται μέσω του δικτύου Μελών του ΧΑ με τη χρήση της ηλεκτρονικής εφαρμογής Η.ΒΙ.Π. (Ηλεκτρονικού Βιβλίου Προσφορών) του ΧΑ.

Τα ιδιαίτερα χαρακτηριστικά της ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ συνοψίζονται στα κάτωθι:

Άντληση κεφαλαίων έως 5 εκ. € ανά εταιρεία, ανά έτος, χωρίς να απαιτείται Ενημερωτικό Δελτίο
Υποχρεωτική χρήση της υπηρεσίας Ηλεκτρονικού Βιβλίου Προσφορών (ΗΒΙΠ) και του δικτύου Μελών του Χρηματιστηρίου Αθηνών
Ανώτατο χρηματικό όριο συμμετοχής για ιδιώτες επενδυτές
Ουσιαστική αξιολόγηση με κριτήρια αγοράς των επιχειρηματικών ιδεών που έχουν ήδη διακριθεί σε διαγωνισμούς επιχειρηματικότητας απευθείας από το δίκτυο Μελών του ΧΑ μέσω της διαδικασίας χρηματοδότησης
Επιτυχής κάλυψη και ένταξη στην ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ, εφόσον συγκεντρωθεί το 100% των αιτηθέντων κεφαλαίων
Χαμηλότερες χρεώσεις κατά την ένταξη σε σχέση με την ΕΝ.Α. Plus
Για την ένταξη απαιτούνται : Πληροφοριακό Δελτίο, Video και προαιρετικά : Αναλυτικό Επιχειρηματικό Πλάνο
Δεν είναι υποχρεωτικός ο ορισμός Συμβούλου (όπως στην ΕΝ.Α.Plus)
Για την συμμετοχή στη διαδικασία χρηματοδότησης, την ένταξη στην ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ αλλά και καθ’ όλη τη διάρκεια της διαπραγμάτευσης σε αυτήν, είναι υποχρεωτική η συνεργασία της εταιρίας με τους ακόλουθους εξωτερικούς συνεργάτες:

Διεθνώς αναγνωρισμένο Ελεγκτικό Οίκο ο οποίος θα αναλάβει τον έκτακτο οικονομικό έλεγχο της εταιρείας για τη διαδικασία ένταξης στην ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ.
Διεθνώς αναγνωρισμένο Ελεγκτικό Οίκο, στον οποίο θα ανατεθεί η εξωτερική παροχή (outsourcing) των υπηρεσιών λογιστηρίου της εταιρείας μετά την ένταξή της στην ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ.
Δικηγορικό γραφείο στο οποίο θα ανατεθεί ο έκτακτος νομικός έλεγχος και συμβουλή κατά το στάδιο χρηματοδότησης και ένταξης στην ΕΝ.Α., καθώς και η εξωτερική παροχή (outsourcing) νομικής υποστήριξης της εταιρείας μετά την ένταξή της στην ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ.

Ίδιες υποχρεώσεις Διαφάνειας σε σχέση με ΕΝ.Α. Plus
Η ΕΝ.Α. Plus διατηρεί τα κριτήρια ένταξης όπως ίσχυαν μέχρι σήμερα, ενώ για την ΕΝ.Α. ΣΤΕΠ προβλέπονται ελαστικότερα κριτήρια ένταξης (δεν απαιτούνται ελάχιστη διασπορά 10%, Ίδια Κεφάλαια 1 εκ. € και 2 εταιρικές χρήσεις)



Πηγή:www.reporter.gr

favlos έγραψε:

favlos έγραψε:Το 5ο περιοδικό του ΣΕΔ

http://www.sed.gr/cms/upload/magazine/5/index.html

Περιεχόμενα


• Αντί προλόγου
Μπάμπης Εγγλέζος σελίδα 3
• Αφιέρωμα στο 11ο Συνέδριο
Μπάμπης Εγγλέζος σελίδα 5
• Θἐματα Διαφθοράς και Απάτης
Ειρήνη Τσιρβούλη σελίδα 23
• Ε.Δ. στην Ελλάδα,εξελίξεις
Ανδρέας Κουτούπης σελίδα 28
• Περιμένοντας το OSI (μέρος 3ο)
Γ.Κουμπάρος σελίδα 34
• Ψυχολογία Καταθετών
Κ.Γιούπης σελίδα 37
• Αναδυόμενη με ευρώ
Ν.Οικονομόπουλος σελίδα 44
• Από το Δράμα στο Θαύμα
Εύα Αρβανίτη-Μιχαλοπούλου σελίδα 47
• Κυριακίδης Μάρμαρα
Θ.Θεοδωρόπουλος σελίδα 53
• ΑΣΤΗΡ
Ειδικός συνεργάτης Τ.Μ. σελίδα 63
• Στατιστικά μετοχών ΧΑ
Χ.Στεφανίδης σελίδα 74

Σε μορφή pdf

http://www.nepof.eu/sed5.pdf

Το traffic στο nepof.eu εξαντλήθηκε από τα δύο περιοδικά του ΣΕΔ και του forum !

Το ΣΕΔ_5 ανέβασα και εδώ

https://ia600804.us.archive.org/19/items/favlos118_gmail_Sed5/sed5.pdf

Σας είχα ενημερώσει παλιότερα για μια υπόθεση μεταξυ μέλους του ΣΕΔ και της Ευρωβ.χρηματ που είχα παραστεί ως υπεράσπιση

Η απόφαση της ΕΚ και έπονται τα αστικά κλπ :

Να ενημερώσω για την υπόθεση Παπαδάκη/ΕΥΡΩΒ που είχα παραστεί ως εκπρόσωπος του ΣΕΔ στο μέλος μας για την υπόθεσή του,ότι η ΕΚ επέβαλλε πρόστιμο 20.000 ευρώ στην ΕΥΡΩΒ :

''
Την επιβολή προστίμου € 20.000 στην εταιρία «EUROBANK EFG EQUITIES Α.Ε.Π.Ε.Υ.» για
καθ ́ υποτροπήν
παράβαση διατάξεων της νομοθεσίας της
κεφαλαιαγοράς σχετιζόμενες με την οργανωτική επάρκεια και τις εσωτερικές
διαδικασίες της
εταιρίας. ''

απόφαση Δελτίο τύπου 675 - 27.02.2014

http://www.hcmc.gr/photos/anakoinoseis/files/DT_27.2.2014_675.pdf

Ν.Οικ.

Τα στατιστικά του xaaos online mag

http://www.nepof.eu/freport_2/index.html

&

σε pdf

https://ia902507.us.archive.org/20/items/Mergedsmallpdf.com_201404/merged%5Bsmallpdf.com%5D.pdf

Δυο λόγια για τις αρχές αλλά και για μας στον ΣΕΔ

Είναι γεγονός ότι οι νόμοι είναι για τους μικρούς και οι ισχυροί βρίσκουν πάντα τρόπο να ξεφεύγουν
Αυτό είναι κανόνας σε όλες τις εκφάνσεις της ζωής στην Ελλάδα αλλά και παγκοσμίως
Θα ήταν παράξενο να μην ισχύει αυτό και στις εποπτικές αρχές του ΧΑ
Εδώ όχι μόνο υπάρχει πιστή τήρηση του κανόνα της υποταγής αλλά αυτό επεκτείνεται και όταν δεν είναι απαραίτητο
Αναφέρομαι στην περίπτωση της ΕΥΡΩΒ και τις γυμνές πωλήσεις που έγιναν χθες χωρίς να έχει ακόμα λάβει καμία γνώση η ΕΚ και το ΧΑ ούτε για τις αρνητικές θέσεις αλλά ούτε ακόμα και την ταυτότητα των γυμνών που εκτέλεσαν τα ριμότ μέμπερς
Αν υπήρχε μια απλή υπενθύμιση στους γυμνούς ότι λόγω ισονομίας θα υπάρχει απαγόρευση χρήσης τους τ+3 για όλους και αν αυτό δεν τηρηθεί δεν θα παραδοθούν οι μετοχές στους γυμνούς που πούλησαν otc ή μέσω ριμότ απο το εξωτερικό όλα θα ήταν ακριβώς όπως έπρεπε γιατί οι ξένοι ξέρουν καλά τι σημαίνει επιτροπή κεφαλαιαγοράς από την Αμερική που δραστηριοποιούνται και δεν υπήρχε κανένα απολύτως πρόβλημα
Εδώ όμως η ΕΚ και το ΧΑ κάνει ακόμα και αυτό που δεν τους ζητάει κανείς για να κρατήσουν την θέση τους και να μην ενοχλήσουν τα μεγάλα ψάρια,είναι σαν τους διαιτητές όταν παίζει ο Ολυμπιακός που σφυρίζουν σε όλα τα μάτς υπερ του,χωρίς να χρειαστέι να τους πάρει κανείς τηλέφωνο για να μην φανεί στον ' ιδιοκτήτη' της ΕΠΟ ότι μπορέι και να έχουν τάσεις αυτονόμησης και χάσουν το μεροκάματο (με αυτό τον τρόπο όπως και στην ΕΚ και το ΧΑ ευτελίζουν τον θεσμό των διαιτητών και αντίστοιχα οι του ΧΑ και της ΕΚ ευτελίζουν τον ελεγκτικό θεσμό)
Τώρα εμείς στον ΣΕΔ μπορούνε να παρέμβουμε και την ώρα πού υπάρχει το πρόβλημα αλλά και μετά με επιστολές ή αγωγές αν υπάρξει μέλος που το θέλει ,οπότε βοηθητικά θα συνδράμουμε
(μεγαλύτερη επιτυχία θα είχαμε αν υπήρχε καθολική συμμετοχή των παικτών του ΧΑ στον ΣΕΔ)
Αντίδοτο δεν υπάρχει παρά μόνο η γνώση ότι όλα είναι ρευστά και διαπραγματεύσιμα στο ΧΑ και παντού και αυτό 'υποστηρίζεται΄ όχι από την έλλειψη νόμων όπως θα περίμενε κάποιος παρατηρητής αλλά από την πολυνομία την γραφειοκρατία και την πληγή της έλλειψης αξιολόγησης ανθρώπων σε καίριες θέσεις αφού αντί αξιολόγησης απλώς διορίζονται με κομματικά κριτήρια

Οι παραδοχές του XA

1- sell in May and go away ακολουθείται παθητικά από μεγάλο μέρος των εμπλεκομένων και πάντα επηρεάζει τις τιμές προς τα κάτω

2-στις εκλογές,ακόμα και ήσσονος σημασίας,πάντα οι εμπλεκόμενοι θέτουν διλήμματα που οδηγούν σε πόλωση και αμφιβολία με αποτέλεσμα την πτώση των τιμών (αποχή ή 50% + μετρητά)

3-Το ΧΑ είναι προεξοφλητικός μηχανισμός τόσο σε επίπεδο μεγάλων γεγονότων όπως η έξοδος στις αγορές αλλά και σε επίπεδο μετοχών και ντιλ ή πωλήσεων assets (προηγείται άνοδος που προεξοφλεί το γεγονός και πώληση στο γεγονός,μετά η αγορά μετράει το ντιλ και επανέρχεται σε επίπεδα που το τιμολογεί) (Πουλάμε στο γεγονός τουλάχιστον την μισή θέση,το είδαμε σε ΜΙΓ και ΙΝΤΚΑ)

22/5/2013 - 22/5/2014

Ένα χρόνο κλείνει το φόρουμ σήμερα



Συνολικά καταμετρημένα στο διαδίκτυο μετράει η συνολική παρουσία μας πάνω από 10 εκατομμύρια αναγνώσεις χωρίς να υπολογίζω την προ μετρήσεων παρουσία

Κυρίως όμως μετράει η παρουσία των φίλων που γράφουν και διαβάζουν,ενω το φόρουμ έχει μεγάλες φιλοδοξίες που είναι σε εξέλιξη και πρόκειται να έχει σύντομα,εκτός του κύριου τροφοδότη-πυλώνα που θα είναι η moha_ltd,think tank,μηνιαίο ηλεκτρονικό και έντυπο περιοδικό,κάποιους επιλεγμένους σπόνσορες και άλλες δραστηριότητες που θα ξεδιπλωθούν στην πορεία.

Stay tuned

Ν.Οικ.

ΣΥΝΔΕΣΜΟΣ ΕΠΕΝΔΥΤΩΝ & ΔΙΑΔΙΚΤΥΟΥ
ΕΝΩΣΗ ΜΕΤΟΧΩΝ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟΥ ΑΘΗΝΩΝ
Μέλος της Συμβουλευτικής Επιτροπής στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς
website: www.sed.gr e-mail: info@sed.gr

Αθήνα 5 Ιουνίου 2014

Πρόσκληση

Ο Σύνδεσμος Επενδυτών & Διαδικτύου (ΣΕΔ), καλεί τα μέλη του σε τακτική
εκλογοαπολογιστική Γενική Συνέλευση, η οποία θα γίνει στο ξενοδοχείο
ΗΛΕΚΤΡΑ ΠΑΛΛΑΣ, Ναυάρχου Νικοδήμου 18 & Βουλής στην Πλάκα,
το Σάββατο 21 Ιουνίου 2014 και ώρα 10.00

Θέματα ημερήσιας διάταξης:

1. Εκλογή Προέδρου και Γραμματέα της Συνέλευσης
2. Οικονομικός απολογισμός
3. Διοικητικός απολογισμός
4. Τοποθετήσεις μελών
5. Απαλλαγή Διοικητικού Συμβουλίου
6. Προγραμματισμός δράσης της επόμενης τριετίας
7. Εκλογή εφορευτικής επιτροπής
8. Εκλογή 11 τακτικών μελών του Δ.Σ.
9. Εκλογή 5 αναπληρωματικών μελών του Δ.Σ.
10. Εκλογή τριών τακτικών και δύο αναπληρωματικών μελών της ελεγκτικής επιτροπής
11. Εκλογή 4 τακτικών μελών και ενός αναπληρωματικού μέλους,
του Πειθαρχικού Συμβουλίου και της Νομικής Επιτροπής
12. Σύσταση σε σώμα του νεοεκλεγέντος Δ.Σ.

Στο περιθώριο της Συνέλευσης θα γίνει συζήτηση πάνω σε τρέχοντα οικονομικά θέματα.

Για το Διοικητικό Συμβούλιο

Ο Πρόεδρος……………….Ο Γεν.Γραμματέας
Χαρ.Εγγλέζος……………...Γιάννης Σαρρής

ΣΥΝΔΕΣΜΟΣ ΕΠΕΝΔΥΤΩΝ & ΔΙΑΔΙΚΤΥΟΥ
ΕΝΩΣΗ ΜΕΤΟΧΩΝ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟΥ ΑΘΗΝΩΝ
Μέλος της Συμβουλευτικής Επιτροπής στην Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς
website: www.sed.gr e-mail: info@sed.gr

Αθήνα 21 Ιουνίου 2014

Δελτίο Τύπου

Το Διοικητικό Συμβούλιο που προέκυψε από τις αρχαιρεσίες της 21ης Ινουνίου 2014,
μετά τη σύσταση σε σώμα, έχει ως εξής:

Πρόεδρος: Μπάμπης Εγγλέζος
Α! Αντιπρόεδρος: Βαγγέλης Νταγκουνάκης
Β! Αντιπρόεδρος: Γιώργος Κουμπάρος
Γ! Αντιπρόεδρος: Νίκος Οικονομόπουλος
Δ! Αντιπρόεδρος: Τριαντάφυλλος Κατσαρέλης
Ε! Αντιπρόεδρος: Γιάννα Παυλοπούλου
Γεν.Γραμματέας: Ανδρέας Κουτούπης
Ειδ. Γραμματέας: Εύα Αρβανίτη-Μιχαλοπούλου
Ταμίας: Ιωάννα Κωνσταντοπούλου
Κοσμήτορας: Ανδρέας Αρναούτογλου
Μέλος: Γιάννης Σαρρής

Η εκλογή σε όλες τις παραπάνω θέσεις έγινε ομόφωνα
και με φανερές ψηφοφορίες μεταξύ των μελών του ΔΣ

Για το Διοικητικό Συμβούλιο

Ο Πρόεδρος........................Ο Γεν. Γραμματέας
Μπάμπης Εγγλέζος..............Ανδρέας Κουτούπης

Τιμές επόμενης εξάσκησης @fragman

ΑΛΦΑ 10/12/14 0,4686 (7,4086 μτχ για κάθε warrant)
ΕΤΕ 26/12/14 4,5689 (8,2292 μτχ για κάθε warrant)
ΠΕΙΡ 02/01/15 1,8105 (4,4757 μτχ για κάθε warrant)

Δημοσιεύθηκε: 11 Ιουλίου 2014 - 07:35

Τρόπαια: Αναβολή... για τεχνικούς λόγους στο reverse split

Δεν τέθηκε προς ψήφιση τελικά στη Γ.Σ. της Τρόπαια η πρόταση για «άγριο» reverse split, θέμα που είχε καυτηριάσει το Euro2day.gr και ο ΣΕΔ. Το πρόβλημα ρευστότητας και η καταγγελία της δανειακής σύμβασης. Οι δυο παράγοντες που έφεραν την εταιρία σε δυσχερή θέση.

Τρόπαια: Αναβολή... για τεχνικούς λόγους στο reverse split – Θολό το μέλλον της εταιρείας

«Για τεχνικούς λόγους», όπως ακούστηκε, η διοίκηση της Τρόπαια (πρώην ΣΑΝΥΟ Συμμετοχών) δεν έθεσε προς ψήφιση το ζήτημα του νέου «άγριου» reverse split των μετοχών της, κατά τη χθεσινή πρώτη επαναληπτική γενική συνέλευση.

Το Euro2day.gr είχε καυτηριάσει το ζήτημα αυτό σε παλαιότερο δημοσίευμά του, ενώ σε σχετική ανακοίνωσή του ο Σύνδεσμος Επενδυτών Διαδικτύου είχε καλέσει την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς να εξετάσει το θέμα.

Σε κάθε περίπτωση, το μέλλον της εταιρείας είναι γεμάτο προκλήσεις, καθώς -μεταξύ άλλων- το τελευταίο χρονικό διάστημα, το Πρωτοδικείο Αθηνών απέρριψε την αίτηση αναστολής αναγκαστικής κατάσχεσης και επίσης η Eurobank προχώρησε σε καταγγελία της δανειακής σύμβασης της εταιρείας.

Προφανώς, όπως άλλωστε προκύπτει και από τις λογιστικές καταστάσεις, η εταιρεία δεν διαθέτει την απαιτούμενη ρευστότητα να αποπληρώσει άμεσα τις προαναφερθείσες υποχρεώσεις της, ούτε υπάρχει κάποια πληροφορία για το αν και κατά πόσο θα μπορούσαν να εξασφαλιστούν τα συγκεκριμένα κεφάλαια.

H ιδιαίτερα δυσχερής στην οποία έχει εισέλθει ο Όμιλος οφείλεται σε δύο κυρίως παράγοντες.

Πρώτον στο αλόγιστο μπαράζ των εξαγορών που είχαν γίνει κατά την περίοδο 1999-2001 (στις περισσότερες περιπτώσεις είτε ακολούθησαν λουκέτα, είτε μεγάλες απομειώσεις). Αποτέλεσμα όλων αυτών -και παρά τις αυξήσεις κεφαλαίου που είχαν υλοποιηθεί- ήταν ο Όμιλος να φορτωθεί με μεγάλες δανειακές υποχρεώσεις.

Και δεύτερον, στη βαθειά οικονομική κρίση που έπληξε κατά τα τελευταία χρόνια τόσο το λιανικό εμπόριο, όσο και τη ναυτιλία, τομείς μέσω των οποίων η διοίκηση προσπάθησε να αντεπιτεθεί.

Μαίλλης: Η χρηματοοικονομική αναδιάρθρωση είναι θετική

Εάν δεν επιτυγχάνετο η διάσωση της Μαίλλης με τον συγκεκριμένο τρόπο, οι μέτοχοι της εισηγμένης θα έχαναν το σύνολο της αξίας των μετοχών τους, όπως έχει συμβεί με άλλες ελληνικές εταιρείες, αναφέρει η Μαίλλης.

Μαίλλης: Θετική η χρηματοοικονομική αναδιάρθρωση-Τι απαντά στο ΣΕΔ

Η χρηματοοικονομική αναδιάρθρωση του Ομίλου Μαϊλλη αποτελεί παράδειγμα ορθής μεθόδου αναδιάρθρωσης χρεών, η οποία έχει χρησιμοποιηθεί στο παρελθόν για την εξυγίανση επιχειρήσεων, που βρίσκονται σε προπτωχευτικό στάδιο.

Αυτό αναφέρει η εταιρία απαντώντας στην από 16.7.2014 επιστολή του Συνδέσμου Επενδυτών & Διαδικτύου, σχετικά με την αναδιάρθρωση της Μ.Ι.Μαϊλλης ΑΕΒΕ, την οποία γνωστοποίησε στην εισηγμένη η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, με την από 16.7.2014 σχετική επιστολή της.

ΕΠΙΣΤΟΛΗ ΣΕΔ

Η Μαίλλης μετά από διευκρινίσεις που έλαβε από τους βασικούς μετόχους, αναφέρει παρακάτω, σε συνέχεια των από 27.6.2014 και 1.7.2014 ανακοινώσεών:

Η χρηματοοικονομική αναδιάρθρωση του Ομίλου Μαϊλλη αποτελεί παράδειγμα ορθής μέθοδου αναδιάρθρωσης χρεών, η οποία έχει χρησιμοποιηθεί στο παρελθόν για την εξυγίανση επιχειρήσεων, που βρίσκονται σε προπτωχευτικό στάδιο. Εάν δεν επιτυγχάνετο η εν λόγω διάσωση, οι μέτοχοι της Εταιρείας θα έχαναν το σύνολο της αξίας των μετοχών τους, όπως έχει συμβεί με άλλες Ελληνικές εταιρείες. Με τη συμφωνία αναδιάρθρωσης και την εξ αυτής προκαλούμενη Δημόσια Πρόταση, οι μετόχοι μειοψηφίας της Εταιρείας, εξασφαλίζουν τη σημερινή χρηματιστηριακή αξία των μετοχών τους, η οποία είναι πολύ υψηλότερη από την τρέχουσα αρνητική λογιστική αξία αυτών.

Παράλληλα, οι τέσσερις Τράπεζες (τρεις Ελληνικές, αλλά και η Γαλλική ΒΝΡΡ) διατηρούν έναντι της Εταιρείας το μεγαλύτερο ποσόν δανεισμού, που θα ήταν δυνατόν να φέρει η Εταιρεία, ώστε να διασφαλίζεται και η αποπληρωμή του. Χρησιμοποιήθηκε δηλαδή, το κριτήριο του «βιώσιμου δανεισμού».

Οι Τράπεζες έλαβαν αντάλλαγμα για τις μετοχές, (συνολικά, ο Επενδυτής κατέβαλε προς τις τέσσερις Τράπεζες, για τις υφιστάμενες μετοχές τους, €2.21εκ.), παρά τη διεθνώς κρατούσα πρακτική, σε τέτοιου είδους επενδύσεις, οι μετοχές εταιρειών στα πρόθυρα πτώχευσης, να θεωρούνται μηδενικής αξίας. Αυτό επιβεβαιώνεται, από το γεγονός ότι, ο Όμιλος του Προτείνοντος είχε αποκτήσει, από σειρά αμερικανικών funds, ομολογιούχων της Μ.Ι.ΜΑΪΛΛΗΣ ΑΕΒΕ, μαζί με τα ομόλογα Μαϊλλη που κατείχαν και τις μετοχές τους (συνολικά 27,24%), πληρώνοντας μόνον για τα ομόλογα, καθώς η αξία των μετοχών θεωρήθηκε μηδενική.

Η μεταβίβαση από την GraceBayIILux, στην H.I.G. LUXEMBOURGHOLDINGS 46 S.à.r.l (που αποτελεί τον φορέα της επένδυσης), του 27,24% των μετοχών της Εταιρείας, με συνολική αξία €1, αποτελεί πραγματική και απολύτως νόμιμη ενδοομιλική μεταβίβαση, η οποία, όπως πληροφορηθήκαμε από τον βασικό μας μέτοχο, είχε σκοπό να καταστήσει μία άλλη εταιρεία του Ομίλου HIG, δηλαδή τον Επενδυτή, μέτοχο της Εταιρείας, για την πραγματοποίηση της αναδιάρθρωσης. Ανταποκρίνεται δε, πλήρως, στο μηδενικό κόστος κτήσης των μετοχών, από τη μεταβιβάζουσα εταιρεία.

Το γεγονός ότι και η Γαλλική ΒΝΡΡ συμφώνησε με τους όρους της αναδιάρθρωσης, επιβεβαιώνει πλήρως ότι η συμφωνία αναδιάρθρωσης ανταποκρίνεται στα διεθνώς κρατούντα και ότι, υπό τις περιστάσεις, αυτή περιέλαβε συμφέροντες όρους για τις δανείστριες Τράπεζες.

Η κεφαλαιοποίηση του 50% των Senior ομολόγων και του 100% των μετατρέψιμων ομολόγων, αποτελεί υποχρέωση του Επενδυτή και της Εταιρείας, προκειμένου να μειωθεί ο δανεισμός σε συμφωνημένο βιώσιμο επίπεδο, κατά τη συμφωνία αναδιάρθρωσης. Η χρήση περαιτέρω δυνατοτήτων που παρέχει ο νόμος, για τη διαγραφή των μετοχών της Εταιρείας από το ΧΑ, είναι αυτονόητα νόμιμη, όπως είναι νόμιμο και το σχετικό Δικαίωμα Εξόδου, που παρέχεται στους μετόχους μεοψηφίας.

Σημειώνεται τέλος, ότι η συνέχιση της λειτουργίας της Εταιρείας –όπως και κάθε άλλης μεγάλης Ελληνικής εταιρείας- διασφαλίζει πολλαπλά έσοδα για το Ελληνικό κράτος, το οποίο πάντοτε ωφελείται από την αποτελεσματική εξυγίανση επιχειρήσεων, με όρους που προάγουν την ανάπτυξη των εργασιών και των αντίστοιχων φορολογικών εσόδων, επιτυγχάνοντας ταυτόχρονα, τη διατήρηση των θέσεων εργασίας.

Η εταιρία έχει έως τώρα κρατήσει και προτίθεται να συνεχίζει να κρατά πλήρως ενήμερο το επενδυτικό κοινό, καθόλα τα στάδια της αναδιάρθρωσης, σύμφωνα με το ισχύον νομοθετικό και κανονιστικό πλαίσιο, αναφέρει η Μαίλλης.

http://www.capital.gr/gmessages/showTopic.asp?id=4483420&nid=2067254

http://fmvoice.gr/index.php/2012-09-12-05-23-13/business-news/2012-09-12-05-23-50/item/89857-%CE%BC%CE%B1%CE%90%CE%BB%CE%BB%CE%B7%CF%82-%CE%B4%CE%B9%CE%B5%CF%85%CE%BA%CF%81%CE%B9%CE%BD%CE%AF%CF%83%CE%B5%CE%B9%CF%82-%CE%B3%CE%B9%CE%B1-%CF%84%CE%B7%CE%BD-%CF%87%CF%81%CE%B7%CE%BC%CE%B1%CF%84%CE%BF%CE%BF%CE%B9%CE%BA%CE%BF%CE%BD

Δημοσιεύθηκε: 28 Ιουλίου 2014 - 19:16
Συνάντηση του Σ.Ε.Δ με τον πρόεδρο του ΧΑ

Αφορμή για τη συνάντηση ήταν η δημιουργία της νέας κατηγορίας της Εναλλακτικής Αγοράς του Χ.Α. της "ΕΝΑ ΣΤΕΠ".
Σ.Ε.Δ: Συνάντηση με τον πρόεδρο και στελέχη του ΧΑ- Στο επίκεντρο η «ΕΝΑ ΣΤΕΠ»
Δίωρη ενημερωτική συνάντηση είχαν μέλη του Προεδρείου του Σ.Ε.Δ. με τον Πρόεδρο και στελέχη του Χρηματιστηρίου Αθηνών την Πέμπτη 24 Ιουλίου 2014.

Όπως αναφέρεται σε σχετική ανακοίνωση, στη συνάντηση παραβρέθηκαν από πλευράς Χ.Α. ο Διευθύνων Σύμβουλος του Ομίλου Χρηματιστηρίου Αθηνών κ. Σωκράτης Λαζαρίδης, ο Αναπληρωτής Επιτελικός Διευθυντής Λειτουργιών (DCOO) κ. Νίκος Πορφύρης και η Διευθύντρια Στρατηγικού Σχεδιασμού Επικοινωνίας & Σχέσεων με Επενδυτές κ. Γεωργία Μουρλά.

Από πλευράς Σ.Ε.Δ. παραβρέθηκαν ο Πρόεδρος κ. Μπάμπης Εγγλέζος και οι Αντιπρόεδροι κ. Νίκος Οικονομόπουλος και κ. Γιάννα Παυλοπούλου.

Αφορμή για τη συνάντηση ήταν η δημιουργία της νέας κατηγορίας της Εναλλακτικής Αγοράς του Χ.Α. της "ΕΝΑ ΣΤΕΠ", η οποία απευθύνεται σε αναπτυσσόμενες αλλά και σε νεοσύστατες εταιρείες (startups) και θα ξεκινήσει τη λειτουργία της με την εισαγωγή της εταιρείας "ΑΛΓΗ", της οποίας η δημόσια προσφορά είναι σε εξέλιξη και λήγει τη Δευτέρα 28 Ιουλίου 2014.

http://www.euro2day.gr/news/market/article/1240760/synanthsh-toy-sed-me-to-proedro-toy-ha.html

   parormhtikos έγραψε:

       favlos έγραψε:

           parormhtikos έγραψε:Χαίρεται, θα ήθελα να ρωτήσω σχετικά με τις μετοχές του ΜΑΙΚ:

           1) Αν τις κρατήσω και βγει από το ταμπλό δε μπορώ να τις μεταβιβάσω-πουλήσω εξωχρηματιστηριακά πχ στην αδερφή μου;
           2) Αν καταστεί κερδοφόρος εντός 10ετίας δε θα πάρω κάποιο μέρισμα ;(ενδεχομένως συγκρίσιμο με την τιμή στο ταμπλό)
           3) Δε μπορούν οι μάγκες του fund να την εισάγουν για διαπραγμάτευση σε άλλο χρηματιστήριο μετά από μερικά χρόνια;
           4) Σε κάθε περίπτωση πώς αποδεικνύεται η κυριότητά μου αφού οι τίτλοι είναι άυλοι;

           Ευχαριστώ για όποιον ξέρει και απαντήσει.

           Απόστολος

favlos:
       Συνοπτικά:
       (αυτή την στιγμή δεν υπάρχει ακόμα έγκριση από την ΕΚ παρά μόνο το πληροφοριακό δελτίο της HIG ότι ζητάει έγκριση για υποχρεωτική από την μεριά της ΔΠ,οι ερωτήσεις απο τον ΣΕΔ,η απάντηση της εταιρείας στον ΣΕΔ και ό,τι εστάλη στο ενδιάμεσο στην ΕΚ ή αυτή ζήτησε να ενημερωθεί)

       Αν μαζευτεί από το ταμπλό το 90% τουλάχιστον,τότε περνάει ο προτείνων σε υποχρεωτική προς τους μετόχους αυτή την φορά ΔΠ,squeeze out,και είναι υποχρεωτική η πώληση των μετοχών από τους μετόχους ,για όσες δεν πωληθούν καταθέτει ο προτείνων τα χρήματα στο Ταμείο Παρακαταθηκών στους δικαιούχους,τα στοιχεία από το Κεντρικό αποθετήριο Αξιών  (υπάρχει δυνατότητα αμφισβήτησης από τους μετόχους και δικάιωμα προσφυγής σε δικαστήριο για θέματα ιδιοκτησίας κλπ αλλά είπαμε..συνοπτικά)

       Αν δεν καταφέρει να μαζέψει το 90% τουλάχιστον από το ταμπλό για να περάσει σε υποχρεωτική για τους μετόχους ΔΠ ,τότε μπορεί να συγκαλέσει Γενική Συνέλευση και με το 95% μπορέι να διαγράψει την μετοχή από το ταμπλό αφού μπορεί να υπάρχουν μέτοχοι με μεγάλα ποσοστά που δεν πούλησαν στην ΔΠ αλλά μπορέι να ψηφίσουν την διαγραφή της από το ταμπλό,αυτό επικυρώνεται από την ΕΚ (έχει γίνει στην περίπτωση ΣΙΕΝΣ με τον μεγαλομέτοχο την ΠΕΙΡΑΙΩΣ που δεν πούλησε στην ΔΠ αλλά ψήφισε υπερ της διαγραφής)

       Σε αυτή την δεύτερη περίπτωση όποιος δεν πωλήσει μένει μέτοχος εταιρείας μη εισηγμένης (εδώ υπάρχουν πάλι προβλεπόμενες διαδικασίες και απο την ΕΚ και από τους μετόχους για να υπάρξει αγορά των μετοχών τους αλλά είναι θέμα διαδικασιών,ερμηνειών και βούλησης) και ακολουθεί όποιος μείνει μέτοχος την εταιρεία με τους νόμους και κανόνες των ΑΕ που δεν είναι εισηγμένες (μεταβίβαση σε άλλους σε συμβολαιογράφο,λήψη μερίσματος,συμμετοχή σε ΓΣ,σε ΑΜΚ κλπ)

       (και για το θέμα της αποδείξεως κυριότητας αν τελικώς μείνει κάποιο μέτοχος υπάρχει σχετική διαδικασία για να μπορεί ο μέτοχος να εξασφαλίσει την κυριότητα των μετοχών του)

  Νίκο, σε ευχαριστώ πολύ !  Δεν το ήξερα ότι είναι τόσο υποχρεωτική η αποδοχή  της δημόσιας πρότασης στην περίπτωση που τα καταφέρουν να μαζέψουν το 90% .  Αν και δεν έχει σημασία , ρωτώντας από περιέργεια, τους εμποδίζει κανείς να την εισάγουν για διαπραγμάτευση σε ξένο χρηματιστήριο μετά από λίγα χρόνια;

   Καλό τριήμερο σε όλα τα μέλη του forum.  Απόστολος


favlos:
Κανείς δεν τους εμποδίζει φίλε Απόστολε σε ξένο και μάλιστα μπορούν να την εισάγουν ακόμα και στο δικό μας ,μέχρι τότε αν έχει μείνει μέτοχος,με την δεύτερη περίπτωση του 95%, θα έχει υποστεί γερό ντιλούσιον αφού θα γίνουν σίγουρα αυξήσεις με παράιτηση των παλαιών μετόχων.
Αυτό που δεν υπήρξε μέχρι τώρα στην υπόθεση ΜΑΙΚ είναι μια απόδειξη αγοράς μετοχών σε υψηλότερη τιμή το προηγούμενο 12μηνο από εμπλεκόμενο μέρος που θα μας έδινε υποχρεωτικά μεγαλύτερη τιμή Δπ,αλλά ποτέ δεν ξέρεις... ακόμα πάιζεται το παίγνιο.

υγ

Πάντως σε αυτή την περίπτωση η HIG όταν 'ετοιμάσει΄την εταιρεία θα την βγάλει για πούλημα και ίσως ακόμα και στον ίδιο τον Μαίλλη ή σε πρόσωπα που αυτός θα προτείνει .Ο Μαίλλης είναι προσωπικότητα με μεγάλες γνωριμίες και μπορεί να τραβήξει κεφάλαια για τετοιο θέμα,πάντως χάλασε την εικόνα του στα γεράματα με το απαράδεκτο πούλημα των μετόχων μειοψηφίας,κάτι που δεν έκαναν πολύ χειρότεροι εισηγμένοι στο παρελθόν που έδωσαν έστω για τα μάτια του κόσμου ένα πρίμιουμ στην μεση τιμή εξαμήνου

Και το κερασάκι στην τούρτα ο Μαίλλης αποδέχεται την ΔΠ

Μαΐλλης: Απεδέχθη την πρόταση της HIG ο κ. Μιχάλης Μαΐλλης
Εκτύπωση σελίδας
Αποθήκευση σελίδας
Αποστολή με e-mail
Προσθήκη στο αρχείο
Μέγεθος κειμένου

Δήλωση Αποδοχής της Δημόσιας Πρότασης της HIG Luxembourg Holdings 46 Sàrl κατέθεσαν ο κ. Μιχάλης Μαΐλλης και η εταιρεία Horqueta Holdings Limited.

Πιο αναλυτικά, σύμφωνα με τη σχετική ανακοίνωση, η εταιρεία Μ.Ι. Μαΐλλης ΑΕΒΕ (η "Εταιρία") ανακοινώνει, ότι, στο πλαίσιο της από 30-6-2014 υποχρεωτικής δημόσιας πρότασης για την απόκτηση του συνόλου των μετοχών της Εταιρίας (η «Δημόσια Πρόταση»), την οποία έχει υποβάλει η εταιρία H.I.G. Luxembourg Holdings 46 S.à.r.l. (ο «Προτείνων») και εντός της τρέχουσας περιόδου αποδοχής αυτής:

α) ο Μιχάλης Μαΐλλης του Ιωάννη, Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου της Εταιρίας, την 10 Σεπτεμβρίου 2014, κατέθεσε Δήλωση Αποδοχής της Δημόσιας Πρότασης σύμφωνα με το κεφάλαιο 2.18 του σχετικού, εγκεκριμένου από την Ε.Κ., Πληροφοριακού Δελτίου, προσφέροντας στη Δημόσια Πρόταση το σύνολο των μετοχών που κατέχει άμεσα στην Εταιρία, ήτοι, 18,804,058 κοινές ονομαστικές μετοχές της Εταιρίας, συνολικής αξίας 2.162.466 Ευρώ.

Στην ανωτέρω γνωστοποίηση σημειώνεται ότι το σύνολο των παραπάνω μετοχών θα μεταβιβαστεί στον Προτείνοντα εξωχρηματιστηριακά, μετά την ανακοίνωση των αποτελεσμάτων της Δημόσιας Πρότασης, σύμφωνα με όσα ειδικότερα ορίζονται στο κεφάλαιο 2.22 του Πληροφοριακού Δελτίου, οπότε και θα πραγματοποιηθούν οι γνωστοποιήσεις σημαντικής μεταβολής ποσοστών , σύμφωνα με το ν. 3556/2007 και

β) η εταιρεία Horqueta Holdings Limited με έδρα στις Παρθένους Νήσους, ως νομικό πρόσωπο που ελέγχεται έμμεσα από τον Μιχάλη Μαϊλλη σύμφωνα με το άρθρο 6 παρ. 1 (β) (iv) της με αριθ. 3/347/2005 απόφασης του Δ.Σ. της Ε.Κ., κατέθεσε Δήλωση Αποδοχής της Δημόσιας Πρότασης σύμφωνα με το κεφάλαιο 2.18 του σχετικού, εγκεκριμένου από την Ε.Κ., Πληροφοριακού Δελτίου, προσφέροντας στη Δημόσια Πρόταση το σύνολο των μετοχών που κατέχει στην Εταιρία, ήτοι 14,158,024 κοινές ονομαστικές μετοχές της Εταιρίας, συνολικής αξίας 1.628.172.

Στην ανωτέρω γνωστοποίηση σημειώνεται ότι το σύνολο των παραπάνω μετοχών θα μεταβιβαστεί στον Προτείνοντα εξωχρηματιστηριακά, μετά την ανακοίνωση των αποτελεσμάτων της Δημόσιας Πρότασης, σύμφωνα με όσα ειδικότερα ορίζονται στο κεφάλαιο 2.22 του Πληροφοριακού Δελτίου, οπότε και θα πραγματοποιηθούν οι γνωστοποιήσεις σημαντικής μεταβολής ποσοστών, σύμφωνα με το ν. 3556/2007.


Πηγή:www.capital.gr

Για τα squeeze out όπως στην περίπτωση ΜΑΙΚ

Μετά την λήξη της Δημόσιας πρότασης αφού ο προτείνων κατέχει το 90% τουλάχιστον μπορέι να απαιτήσει μέσα σε χρονικό διάστημα τριών μηνών από την λήξη της ΔΠ που τρέχει τώρα να του δοθούν όλες οι μετοχές υποχρεωτικά με το ιδιο τουλάχιστον τίμημα της ΔΠ,κάνει αίτημα στην ΕΚ ,η ΕΚ βεβαιώνει ότι ο προτείνων κατέχει το 90% και ότι έχει τα χρήματα που απαιτούνται ώστε να πληρώσει τους μετόχους που δεν έχουν πουλήσει την συμμετοχή τους (κατατεθειμένο σε τράπεζα,παρακαταθηκών και δανείων),διατάσσει την άμεση καταβολή στους δικαιούχους του ποσού και καταχωρεί αυτόματα όλες τις μετοχές στην μερίδα του προτέινοντος μέσω του αποθετηρίου αξιών.
Η ημερομηνία πάυσης της διαπραγμάτευσης της μετοχής απέχει τουλάχιστον 10 εργάσιμες ημέρες από την λήψη της απόφασης της ΕΚ για την άσκηση από τον προτείνοντα του δικαιώματος εξαγοράς (squeeze out)
υγ
Μπορέι ο μέτοχος να προσφύγει στο Μονομελές Πρωτοδικείο για το ύψος του ανταλλάγματος,να κάνει αίτηση ακυρώσεως ,να επικαλεστεί ζήτημα συνταγματικότητας και προσβολή της  ιδιοκτησίας και ότι άλλο μπορεί να επικαλεστεί με την συμβουλή των δικηγόρων του

favlos έγραψε:Για τα squeeze out όπως στην περίπτωση ΜΑΙΚ

Μετά την λήξη της Δημόσιας πρότασης αφού ο προτείνων κατέχει το 90% τουλάχιστον μπορέι να απαιτήσει μέσα σε χρονικό διάστημα τριών μηνών από την λήξη της ΔΠ που τρέχει τώρα να του δοθούν όλες οι μετοχές υποχρεωτικά με το ιδιο τουλάχιστον τίμημα της ΔΠ,κάνει αίτημα στην ΕΚ ,η ΕΚ βεβαιώνει ότι ο προτείνων κατέχει το 90% και ότι έχει τα χρήματα που απαιτούνται ώστε να πληρώσει τους μετόχους που δεν έχουν πουλήσει την συμμετοχή τους (κατατεθειμένο σε τράπεζα,παρακαταθηκών και δανείων),διατάσσει την άμεση καταβολή στους δικαιούχους του ποσού και καταχωρεί αυτόματα όλες τις μετοχές στην μερίδα του προτέινοντος μέσω του αποθετηρίου αξιών.
Η ημερομηνία πάυσης της διαπραγμάτευσης της μετοχής απέχει τουλάχιστον 10 εργάσιμες ημέρες από την λήψη της απόφασης της ΕΚ για την άσκηση από τον προτείνοντα του δικαιώματος εξαγοράς (squeeze out)
υγ
Μπορέι ο μέτοχος να προσφύγει στο Μονομελές Πρωτοδικείο για το ύψος του ανταλλάγματος,να κάνει αίτηση ακυρώσεως ,να επικαλεστεί ζήτημα συνταγματικότητας και προσβολή της  ιδιοκτησίας και ότι άλλο μπορεί να επικαλεστεί με την συμβουλή των δικηγόρων του

Πλήρεις λεπτομέρειες :
http://www.taxheaven.gr/laws/circular/view/id/16229

Μαΐλλης: Ενεργοποιείται το δικαίωμα εξαγοράς
Εκτύπωση σελίδας
Αποθήκευση σελίδας
Αποστολή με e-mail
Προσθήκη στο αρχείο
Μέγεθος κειμένου
Του Χάρη Φλουδόπουλου

Το 95% της Μαΐλλης απέκτησε η HIG, ποσοστό που επιτρέπει την «ενεργοποίηση» του δικαιώματος εξαγοράς (squeeze out) των υπολοίπων μετόχων, αλλά και την απαιτούμενη πλειοψηφία για την απόφαση διαγραφής από το ΧΑ, όπως αναφέρουν οι πληροφορίες.

Η κίνηση αυτή αποτελεί το πρώτο σημαντικό βήμα της υλοποίησης της οικονομικής εξυγίανσης του ομίλου, καθώς το αποτέλεσμα της δημόσιας πρότασης, ανοίγει το δρόμο για την απόκτηση του 100% των μετοχών από την HIG και για τη διαγραφή από το ΧΑ. Επόμενο βήμα, όπως αναφέρουν πηγές που γνωρίζουν, είναι η κεφαλαιοποίηση χρέους 170 εκατ. ευρώ, η οποία θα εξυγιάνει πλήρως τον ισολογισμό της εταιρείας


Πηγή:www.capital.gr

Στο 95,41% (ήτοι 308.113.706 μετοχές) διαμορφώνεται το ποσοστό της HIG Luxembourg στην εταιρεία Μαΐλλης έπειτα από τη λήξη της Περιόδου Αποδοχής της Δημόσιας Πρότασης, κατά την οποία απέκτησε χρηματιστηριακά 15.943.244 μετοχές, ήτοι ποσοστό περίπου 4,94% του συνολικού καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Μαΐλλης.

Όπως αναφέρεται στη σχετική ανακοίνωση, που επιβεβαιώνει τις χθεσινές πληροφορίες του Capital.gr, το ποσοστό επιτρέπει την «ενεργοποίηση» του δικαιώματος εξαγοράς (squeeze out).

Πιο αναλυτικά:

Την 30η Ιουνίου 2014, ο Προτείνων απηύθυνε υποχρεωτική δημόσια πρόταση (η "Δημόσια Πρόταση") για την απόκτηση του συνόλου των κοινών ονομαστικών μετά ψήφου μετοχών (οι "Μετοχές") εκδόσεως της ανωνύμου εταιρείας υπό την επωνυμία Μ.Ι. ΜΑΪΛΛΗΣ Α.Ε.Β.Ε. - ΣΥΣΤΗΜΑΤΑ & ΤΕΧΝΟΛΟΓΙΑ ΒΙΟΜΗΧΑΝΙΚΗΣ ΣΥΣΚΕΥΑΣΙΑΣ (η "Εταιρία"), τις οποίες ο Προτείνων κατά την ημερομηνία υποβολής της Δημόσιας Πρότασης δεν κατείχε, ήτοι 87.355.134 μετοχές, οι οποίες αντιπροσώπευαν ποσοστό 27,05% περίπου του συνολικού καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας. Η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς, δια της από 26ης Αυγούστου 2014 απόφασης του Διοικητικού της Συμβουλίου, ενέκρινε το περιεχόμενο του πληροφοριακού δελτίου του Προτείνοντος (το "Πληροφοριακό Δελτίο").

Η περίοδος αποδοχής της Δημοσίας Πρότασης άρχισε την Παρασκευή, 29 Αυγούστου 2014, και έληξε την Παρασκευή, 3 Οκτωβρίου 2014 (η "Περίοδος Αποδοχής").

Κατά την 30η Ιουνίου 2014, ο Προτείνων κατείχε 235.570.154 κοινές ονομαστικές, μετά ψήφου, Μετοχές, ήτοι ποσοστό περίπου 72,95% του συνολικού καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας. Επίσης, κατά το διάστημα 03.07.2014 μέχρι 28.08.2014 ο Προτείνων απέκτησε χρηματιστηριακά, σύμφωνα με το άρθρο 24 του Νόμου, στην τιμή της Δημόσιας Πρότασης, 13.526.237 μετοχές ήτοι ποσοστό περίπου 4,19% του συνολικού καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας.

Κατά τη διάρκεια της Περιόδου Αποδοχής προσφέρθηκαν από αποδεχόμενους τη Δημόσια Πρόταση μετόχους 43.074.071 μετοχές, ήτοι ποσοστό περίπου 13,34% του συνολικού καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας.

Από την έναρξη της Περιόδου Αποδοχής και μέχρι τη λήξη της Περιόδου Αποδοχής ο Προτείνων απέκτησε χρηματιστηριακά 15.943.244 μετοχές, ήτοι ποσοστό περίπου 4,94% του συνολικού καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας.

Ο Προτείνων, επομένως, θα κατέχει μετά την εξωχρηματιστηριακή μεταβίβαση των Μετοχών που προσφέρθηκαν κατά τη διάρκεια της Περιόδου Αποδοχής της Δημόσιας Πρότασης, 308.113.706 μετοχές, οι οποίες αντιπροσωπεύουν ποσοστό περίπου 95,41% επί του συνολικού καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας.

Η μεταβίβαση των μετοχών που προσφέρθηκαν εγκύρως κατά τη Δημόσια Πρόταση και οι σχετικές καταχωρήσεις στο Σ.Α.Τ. θα πραγματοποιηθούν εντός τεσσάρων (4) εργασίμων ημερών από τη λήξη της Περιόδου Αποδοχής, ήτοι την 9η Οκτωβρίου 2014, με τον τρόπο που προβλέπεται στην παράγραφο 2.22 του Πληροφοριακού Δελτίου. Το τίμημα θα καταβληθεί στους αποδεχόμενους μετόχους, με τον τρόπο που έχουν υποδείξει στις Δηλώσεις Αποδοχής τους, την 9η Οκτωβρίου 2014.

Σημειώνεται ότι, σύμφωνα με το άρθρο 28 του Νόμου, οι εναπομείναντες μέτοχοι έχουν δικαίωμα να πωλήσουν χρηματιστηριακά στον Προτείνοντα τις μετοχές τους, έναντι € 0,115 ανά μετοχή, εντός τριμήνου (το "Δικαίωμα Εξόδου").

Σε συνέχεια της λήξης της Περιόδου Αποδοχής ο Προτείνων, δεδομένου ότι κατέχει πάνω από το 90% του συνόλου των μετοχών και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας, θα ζητήσει τη μεταβίβαση σε αυτόν, όλων των υπόλοιπων μετοχών της Εταιρίας, των οποίων δεν έχει την κυριότητα, σύμφωνα με το άρθρο 27 του Νόμου. Ο Προτείνων θα υποβάλει σχετικό αίτημα προς την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς το οποίο θα κοινοποιηθεί στην Εταιρία. Στη συνέχεια, η Εταιρία θα δημοσιεύσει το αίτημα, εντός της επόμενης εργάσιμης ημέρας, σύμφωνα με την παράγραφο 1 του άρθρου 16 του Νόμου.


Πηγή:www.capital.gr

Μαΐλλης: Προχωρά στο squeeze-out η HIG Luxembourg
Πίσω
13/10/2014
20:38

Στην εξαγορά από τους εναπομείναντες μετόχους της Μαΐλλης, του συνόλου των μετοχών τους έναντι τιμήματος, καταβλητέου τοις μετρητοίς και ίσου προς 0,115 ευρώ ανά μετοχή, προχωρά η LUXEMBOURG HOLDINGS 46 S.a.r.l στο πλαίσιο της διαδικασίας άσκησης του δικαιώματος εξαγοράς (squeeze-out).

Αναλυτικά σύμφωνα με τη σχετική ανακοίνωση η εταιρεία Λουξεμβούργου, H.I.G. LUXEMBOURG HOLDINGS 46 S.a.r.l (ο «Προτείνων»), άσκησε το δικαίωμα εξαγοράς, με την υποβολή έγγραφου αιτήματος, προκειμένου η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς να εκδώσει την οριζόμενη απόφαση, για τη μεταβίβαση στον Προτείνοντα του συνόλου των υπολοίπων μετοχών, που ο ίδιος, δεν έχει στην κυριότητά του, μετά την ολοκλήρωση της διαδικασίας της Δημόσιας Πρότασης που υπέβαλε στις 30 Ιουνίου 2014, ήτοι, για την απόκτηση 13.372.653 μετοχών, ή ποσοστού 4,14% επί του καταβεβλημένου μετοχικού κεφαλαίου και των δικαιωμάτων ψήφου της Εταιρίας.

Όπως σημειώνεται, ο Προτείνων θα αγοράσει από τους εναπομείναντες μετόχους το σύνολο των μετοχών τους έναντι τιμήματος, καταβλητέου τοις μετρητοίς και ίσου προς Ευρώ 0,115 ανά μετοχή (το «Τίμημα»), ήτοι ίσου με το τίμημα της Δημόσιας Πρότασης, από το οποίο δεν θα αφαιρεθούν τα στον Κανονισμό Εκκαθάρισης προβλεπόμενα δικαιώματα Ε.Χ.Α.Ε., τα οποία σήμερα ανέρχονται σε ποσοστό 0,08% επί της αξίας της συναλλαγής. Η εξωχρηματιστηριακή μεταβίβαση των μετοχών υπόκειται σε φόρο χρηματιστηριακών συναλλαγών 0,20% επί της αξίας συναλλαγής, τον οποίο θα αναλάβει ο Προτείνων και δεν θα αφαιρεθεί από το Τίμημα.

Η διαδικασία άσκησης του δικαιώ?ατος εξαγοράς (squeeze-out) θα γίνει σύμφωνα με τα άρθρα 27 και 27α του Ν. 3461/2006 και την υπ΄ αριθ?όν 1/644/22.04.2013 απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς.